Diferencia Entre Opciones Sobre Acciones Y Compra De Acciones

Preguntas frecuentes ndash Stock Options P. Las opciones de acciones expiran A. Las opciones de acciones expiran. El período de vencimiento varía de un plan a otro. Seguimiento de sus períodos de ejercicio optionsrsquo y fechas de vencimiento muy de cerca, porque una vez que sus opciones caducan, son inútiles. Hay a menudo reglas especiales para los empleados terminados y jubilados, y los empleados que han muerto. Estos eventos de vida pueden acelerar la expiración. Consulte las reglas del plan para obtener detalles sobre las fechas de caducidad. P. ¿Cómo afecta el vencimiento cuando puedo ejercer mis opciones A. Su plan puede tener un período de carencia que afecta el tiempo que tiene para ejercer sus opciones. Un período de carencia es el tiempo durante el término de la concesión de la opción que usted tiene que esperar hasta que se le permite ejercer sus opciones. Herersquos un ejemplo: Si el plazo de su opción de concesión es de 10 años, y su período de consolidación es de dos años, puede comenzar a ejercer sus opciones adquiridas a partir de la segunda fecha de aniversario de la concesión de la opción. Esto significa esencialmente que usted tiene un período de tiempo de ocho años durante el cual puede ejercer sus opciones. Esto se llama el período de ejercicio. Generalmente, durante el período de ejercicio, puede decidir cuántas opciones ejercer en un momento y cuándo ejercerlas. P. ¿Es una opción de compra la misma cosa que una acción de la acción de issuerrsquos A. No. Una opción de la acción apenas le da el derecho de comprar las acciones subyacentes representadas por la opción para un período de tiempo futuro a un precio preestablecido. P. ¿Puedo usar una opción más de una vez? R. No. Una vez que se ha ejercido la opción de compra, no se puede volver a usar. P. ¿Las opciones pagan dividendos? A. No. Los dividendos no se pagan por las opciones sobre acciones no ejercidas. P. ¿Qué sucede con sus opciones sobre acciones si deja a su empleador A. Normalmente hay reglas especiales en caso de que abandone su empleador, se jubile o muera. Vea las reglas del plan de su empleador para más detalles. P. ¿Cuál es el valor justo de mercado de una opción A. El valor justo de mercado es el precio usado para calcular su ganancia tributable y retención de impuestos para opciones de acciones no calificadas o el impuesto mínimo alternativo para Opciones de Opciones de Incentivos (ISO) . El valor justo de mercado se define por el plan de su empresa. P. ¿Cuáles son las fechas de apagón y cuándo se utilizan A. Las fechas de exclusión son períodos con restricciones en el ejercicio de las opciones sobre acciones. Las fechas de apagón a menudo coinciden con el cierre del ejercicio fiscal de la compañía, los planes de dividendos y el cierre del año civil. Para obtener más información sobre las fechas de apagón de planrsquos (si las hay), vea las reglas del plan companyrsquos. P. Acabo de ejecutar un ejercicio y vender mis opciones sobre acciones, cuando se resuelve el acuerdo A. Su ejercicio de opciones sobre acciones se liquidará en tres días hábiles. Los ingresos (menos el costo de la opción, las comisiones de corretaje y las comisiones y los impuestos) se depositarán automáticamente en su cuenta de Fidelity. P. ¿Cómo obtengo los ingresos de mi venta de opciones sobre acciones A. Su ejercicio de opciones sobre acciones se liquidará en tres días hábiles. Los ingresos (menos el costo de la opción, las comisiones de corretaje y las comisiones y los impuestos) se depositarán automáticamente en su cuenta de Fidelity. P. ¿Cómo utilizo la Cuenta de Fidelidad? A. Piense en su Cuenta de Fidelidad como una cuenta de corretaje que ofrece servicios de gestión de efectivo, herramientas de planificación y orientación, comercio en línea y una amplia gama de inversiones como acciones, bonos y fondos mutuos. Utilice su Cuenta Fidelity como una puerta de entrada a productos y servicios de inversión que pueden ayudarle a satisfacer sus necesidades. Aprende más. Preguntas Frecuentes Acerca de los Impuestos P. ¿Existen implicaciones fiscales cuando se ejerzan las opciones sobre acciones? R. Sí, hay implicaciones tributarias y pueden ser significativas. El ejercicio de opciones sobre acciones es una transacción sofisticada ya veces complicada. Antes de considerar el ejercicio de sus opciones sobre acciones, asegúrese de consultar a un asesor fiscal. P. El año pasado, he ejercido algunas opciones de acciones de empleados no calificadas en una transacción de ejercicio-y-venta (un ejercicio de ldquocashless). ¿Por qué los resultados de esta transacción se reflejan tanto en mi W-2 como en un Formulario 1099-B A. Fidelity trabaja para que su transacción de ejercicio y venta sea simple y perfecta para usted, por lo que parece ser una sola transacción . Sin embargo, para efectos del impuesto sobre la renta federal, una transacción de ejercicio y venta (ejercicio sin efectivo) de opciones sobre acciones de empleados no calificados se trata como dos transacciones distintas: un ejercicio y una venta. La primera transacción es el ejercicio de sus opciones de compra de acciones para empleados, en las que el diferencial (la diferencia entre el precio de la subvención y el valor justo de mercado de las acciones en el momento del ejercicio) se trata como ingresos ordinarios de compensación. Está incluido en su Formulario W-2 que recibe de su empleador. El valor justo de mercado de las acciones adquiridas se determina bajo las reglas de su plan. Normalmente es el precio de la acción en el cierre anterior del mercado dayrsquos. La segunda transacción ndash la venta de las acciones recién adquiridas se trata como una transacción separada. Esta transacción de venta debe ser reportada por su corredor en el Formulario 1099-B, y se informa en el Anexo D de su declaración de impuestos federales. El Formulario 1099-B informa el producto bruto de las ventas, no una cantidad de ingreso neto, no se le exigirá pagar el impuesto dos veces sobre esta cantidad. Su base tributaria de las acciones adquiridas en el ejercicio es igual al valor de mercado de las acciones menos el monto que pagó por las acciones (el precio de la subvención) más el monto tratado como ingreso ordinario (el spread). Por lo tanto, en una transacción de ejercicio y venta, su base impositiva será normalmente igual o cercana al precio de venta en la transacción de venta. Como resultado, normalmente no reportarían ganancias o pérdidas mínimas, si las hubiera, en el paso de ventas de esta transacción (aunque las comisiones pagadas en la venta reducirían los ingresos de ventas reportados en el Anexo D, lo que por sí solo resultaría en un corto - Pérdida de capital a plazo igual a la comisión pagada). Una transacción de ejercicio y retención de opciones sobre acciones de empleados no calificados incluye sólo la parte de ejercicio de esas dos transacciones, y no involucra un Formulario 1099-B. Debe tener en cuenta que el tratamiento tributario estatal y local de estas transacciones puede variar y que el tratamiento fiscal de las opciones de acciones de incentivos (ISO) sigue reglas diferentes. Se le insta a consultar a su propio asesor fiscal sobre las consecuencias fiscales de sus ejercicios de opciones sobre acciones. P. ¿Qué es una disposición de descalificación A. Una disposición de descalificación ocurre cuando usted vende acciones antes del período de espera especificado, lo cual tiene implicaciones fiscales. Las disposiciones de descalificación se aplican a los planes de compra de acciones con incentivos y planes de compra de acciones calificados. Para obtener más información, póngase en contacto con su asesor fiscal. P. ¿Cuál es el impuesto mínimo alternativo (AMT) A. El impuesto mínimo alternativo (AMT) es un sistema fiscal que complementa el sistema federal de impuesto sobre la renta. El objetivo de la AMT es asegurar que cualquiera que se beneficie de ciertas ventajas fiscales pagará al menos una cantidad mínima de impuestos. Para obtener más información acerca de cómo la AMT puede afectar su situación, comuníquese con su asesor fiscal. P. ¿Cómo pago los impuestos cuando inicie una transacción de ejercicio y venta A. Los impuestos adeudados sobre la ganancia (valor justo de mercado en el momento de la venta, menos el precio de la subvención), menos comisiones de corretaje y Ejercicio-y-venta se deducen de los ingresos de la venta de acciones. Su empleador proporciona tasas de retención de impuestos. Consulte Ejercicio de opciones sobre acciones para obtener más información. Es posible que desee comunicarse con su asesor fiscal para obtener información específica sobre la situación. P. ¿Cómo puedo vender acciones de mi cuenta que no forman parte de mi plan de opciones? A. Inicie sesión en su cuenta y seleccione lo siguiente: Cuentas amp Tablatura Comercial Carpeta Seleccione Acción Seleccione Stock Trade Q. ¿Cómo veo Los diferentes lotes de acciones de mi Cuenta Fidelity A. Después de iniciar sesión en su cuenta, seleccione Posiciones en el menú desplegable. En esta pantalla, haga clic en Bases de coste en la pestaña central y seleccione Ver lotes desde posiciones en las que existen varios lotes de acciones. Los lotes de acciones destacados en azul indican acciones que si se venden, pueden crear implicaciones fiscales y están sujetos a disposiciones que no cumplen con los requisitos. P. ¿Cómo puedo determinar cuál puede ser la implicación fiscal si vendí mis acciones? A. En la opción Seleccionar Acción - posiciones / costo, Fidelity muestra en azul la ganancia / pérdida para el lote específico. Después de hacer clic en el lote, puede aparecer el siguiente mensaje: Sus transacciones de ventas reportadas incluyen una o más ventas de acciones que adquirió a través de un plan de compensación de acciones que son disposiciones descalificadas para fines tributarios y cuya ganancia puede tratarse como ingreso ordinario en lugar de capital ganancia. P. ¿Cómo selecciono un lote de acciones específico al vender acciones de la empresa A. Después de iniciar sesión en su cuenta, seleccione Stock comercial en el menú desplegable. Desde esta pantalla, seleccione el número de cuenta que desea vender sus acciones. Ingrese el número de acciones, el símbolo y el precio, y haga clic en Trading de acciones específicas. Introduzca los lotes específicos que desea vender y la prioridad que se venderán. Seleccione Continuar, Verificar su pedido y seleccione Ordenar. Si usted sostiene lotes que pueden dar lugar a una disposición de calificación que califique (véase más arriba), debe considerar cuidadosamente las consecuencias fiscales de su especificación de lote. Sobre los Planes de Compra de Acciones de Empleados Las empresas ofrecen Planes de Compra de Acciones de Empleados a los empleados para permitirles compartir la Éxito de la empresa. Un plan de compra de acciones permite a los empleados comprar sus acciones comunes de la compañía, a menudo con un descuento del precio de mercado. Las opciones sobre acciones se perciben como una herramienta eficaz de retención e incentivos para los empleados. Los planes de compra de acciones ayudan a los empleados a pensar más como un propietario, que alinea sus intereses con los de los accionistas. ¿Cómo funcionan los Planes de Compra de Acciones? Bajo un Plan de Compra de Acciones típico, a los empleados se les da la opción de comprar sus empleadores generalmente a un precio descontado al final de un período de oferta. Antes de cada período de oferta, los empleados elegibles indican si desean participar en el plan. Si el empleado desea participar, indica el porcentaje o la cantidad en dólares de la compensación que se deducirá de su nómina durante todo el período de la oferta. El porcentaje o cantidad de dólares que los empleados pueden contribuir varían según el plan, sin embargo, el IRS limita la compra total a 25,000 anualmente. En la mayoría de los planes de compra de acciones, el precio de compra se establece en un descuento del valor justo de mercado. Aunque algunos planes estipulan que el descuento se aplica al valor de la acción en la fecha de compra (por ejemplo, 85 del valor justo de mercado en esa fecha), es más común aplicar el descuento al valor de la acción en la primera o Último día del período de oferta, el que sea menor. La mayoría de los planes permiten a los empleados aumentar o disminuir su porcentaje de deducción de nómina en cualquier momento durante el período de oferta. Cada plan es único, los materiales del plan detallarán cómo funciona un plan específico. Planes de Compra de Acciones de Empleados Calificados (Sección 423) Los Planes de Compra de Acciones de Empleados Calificados cumplen con las condiciones descritas en la Sección 423 del Código de Rentas Internas. Hay un tratamiento fiscal especial para las acciones que se mantienen durante más de un año. Un plan calificado debe cumplir con los siguientes requisitos: Sólo los empleados de la empresa (o sus empresas matrices o subsidiarias) pueden participar en el plan El plan de compra debe ser aprobado por los accionistas de la empresa dentro de los 12 meses anteriores a su adopción por el consejo . Cualquier empleado que posea más de 5 acciones de la empresa no puede participar en el plan Todos los empleados elegibles deben ser autorizados a participar en el plan, aunque pueden excluirse ciertas categorías de empleados (por ejemplo, empleados con menos de dos años) Los mismos derechos y privilegios bajo el plan, esperan que la cantidad de acciones que se pueden comprar puede basarse en diferencias de compensación. El precio de compra no puede ser menor que el menor de 85 del valor de mercado de la acción 1) al principio de El período de oferta, o 2) en la fecha de compra El período máximo de oferta no puede exceder de 27 meses a menos que el precio de compra esté basado únicamente en el valor justo de mercado en el momento de la compra, en cuyo caso el período de oferta puede ser de 5 años Un empleado no puede comprar más de 25,000 acciones (basadas en el valor justo de mercado en el primer día del período de la oferta) por cada año calendario en el cual el período de oferta esté vigente Planes de Compra de Acciones No Calificados Empleado No Sección 423 Empleado Los planes de compra de acciones son simples planes de deducción de nómina que permiten a los empleados comprar acciones de la empresa, a veces con un descuento. No hay un tratamiento fiscal especial de los ingresos, y el plan no está necesariamente disponible para todos los empleados. ¿Cuáles son las ventajas de los planes de compra de acciones de los empleados Estos planes suelen ser fáciles y cómodos de configurar y fomentar el ahorro y la inversión. Los empleados no tienen que comprometerse a un número específico de acciones cada período de pago. Seleccione una cantidad en dólares o un porcentaje de un cheque de pago y cada período de compra un número de acciones se compran sobre la base de las contribuciones. Diferencias entre acciones Opciones de acciones Diferencias entre acciones Stock Options - Introducción Opciones de comercio está ganando popularidad en todo el mundo y han creado muchos Trapos a las leyendas de las riquezas en los últimos años. Junto con la creación de todas las milicias de comercio de opciones legendarias son historias horripilantes de los comerciantes de opciones que perdieron todo su dinero en un período de tiempo extremadamente corto. De hecho, también es bien conocido que el uso de opciones de acciones en conjunto con las existencias crea oportunidades nunca existió antes de la creación de opciones sobre acciones. ¿Qué son las opciones de acciones? ¿Qué es las opciones de comercio? Las opciones de comercio peligroso Este tutorial se va a las diferencias entre las acciones y las opciones sobre acciones en términos de lo que son exactamente, así como sus características comerciales. Opciones de Compra de Acciones - Relación entre acciones y opciones de compra de acciones Las opciones son instrumentos derivados basados ​​en acciones, fondos, divisas, materias primas, Futuros o índices. Los instrumentos derivados son instrumentos de negociación que derivan su valor de otro valor. Esto significa que el valor de las opciones se mueve hacia arriba y hacia abajo en respuesta a cambios en el precio de sus valores subyacentes y otras variables. Otros tipos comunes de instrumentos derivados son futuros, warrants y swaps. Las opciones sobre acciones son instrumentos derivados que derivan su valor de sus acciones subyacentes, lo que permite a los inversores comprar o vender esas acciones entre sí a precios específicos. Por lo tanto, las opciones sobre acciones no son las acciones mismas, sino que son más bien hijos de esas acciones, lo que permite a los inversionistas beneficiarse de los movimientos en las acciones por un precio pequeño. Lea el tutorial completo sobre Stock Options. Por ejemplo, una acción está cotizando a 10. Poseer una opción de compra con un precio de ejercicio de 10 le permite comprar esa acción a 10, no importa qué precio es en el futuro. Sin embargo, poseer la opción no es poseer el stock. Sólo le da el derecho de comprar la acción a un precio específico si lo desea. Poseer una opción de venta con un precio de ejercicio de 10 le permite VENDER esa acción para 10, no importa qué precio es en el futuro. Sin embargo, poseer la opción no es lo mismo que cortar el stock. Sólo le da el derecho de vender el stock a un precio específico si lo desea. La relación entre acciones y opciones sobre acciones es similar a la relación entre una casa y una opción de compra. La opción de compra permite al comprador para comprar la casa a un precio fijo no importa cuánto el valor de la casa se aprecia en el momento de la compra real. El titular se beneficia de la apreciación a través de la opción, pero en realidad no es dueño de la casa todavía. Para el propósito de este tutorial, basta con saber que las opciones sobre acciones NO son las acciones mismas, sino contratos para beneficiarse del derecho a comprar o vender ese stock. Dado que las opciones sobre acciones son realmente sólo contratos, y no las existencias en sí, no es un activo que puede poseer indefinidamente, ya que expira después de un cierto período de tiempo. Después de expirar las opciones de acciones, se evaporan y dejan de existir. En este aspecto, las acciones son activos que usted puede poseer mientras que las opciones de acciones son los gastos si expiran fuera del dinero. En pocas palabras, las opciones de compra de acciones son contratos para comprar o vender el stock subyacente. Diferencias entre acciones Opciones de compra de acciones - características de negociación La única similitud entre acciones y opciones de acciones es el hecho de que pueden ser comprados y vendidos como una acción. Pero ahí es donde termina la similitud. Opciones de acciones se comporta de manera muy diferente de las existencias y se puede utilizar en muchas más maneras. Lucros Explosivos La capacidad de obtener beneficios apalancados es la razón por la que tantos comerciantes de opciones afortunadas se enriquecen rápidamente en el comercio de opciones. De hecho, cuando una acción se mueve 1, sus opciones de acciones podrían moverse por tanto como 10 Opciones muy agresivas de los comerciantes que utilizan dinero que pueden permitirse perder podría tanto como el doble de su dinero con el stock subyacente se mueve sólo alrededor de 10 Este tipo de apalancamiento Los beneficios solían existir sólo en las acciones de microcapitulo, pero ahora, con las opciones sobre acciones, cualquiera puede hacer ese tipo de beneficios en cualquier acción. Beneficio a la desventaja sin el cortocircuito o el margen Para beneficiarse cuando una acción cae, los comerciantes comunes pueden solamente cortar las existencias, incurrir en pérdidas ilimitadas y margen si las existencias se levantan en lugar de otro. De hecho, el cortocircuito de una acción es posible solamente con una cuenta permitida margen. Con el comercio de opciones. Cualquiera puede beneficiarse de una caída en el stock subyacente sólo por la compra de una opción de venta. Las opciones de venta son opciones sobre acciones que se aprecian a medida que el stock subyacente disminuye. La compra de opciones de venta no supone ningún margen con pérdidas limitadas únicamente al precio pagado por las opciones de venta. Beneficio en todas las direcciones Las existencias sólo ganan cuando suben, mientras que el beneficio es posible en todas las direcciones posibles en las opciones de comercio mediante la combinación de varias opciones de acciones de diversas huelgas o expiración. De hecho, es posible obtener beneficios en más de una dirección a la vez usando estrategias de opciones tales como llamadas cubiertas. Esta versatilidad aumenta considerablemente las posibilidades de ganar dinero. Expirando sin valor La razón por la que muchos comerciantes de opciones pierden todo su dinero en un período muy corto de tiempo porque las opciones de acciones expira sin valor si la acción subyacente no se mueve de acuerdo con la expectativa. Cuando usted compra acciones, puede aferrarse a él por el tiempo que desee si la acción no subió. Eventualmente, usted podría todavía hacer un beneficio si las acciones vuelven a subir, incluso si se tarda unos años. Con las opciones de acciones, si la acción no se movió como se predijo por vencimiento, todo el dinero destinado a comprar esas opciones se perdería. Esta característica hace que las opciones de comercio de un alto beneficio y la actividad de alto riesgo cuando la especulación no cubiertos. Herramienta de cobertura Además de ser una herramienta especulativa apalancada, las opciones sobre acciones también pueden utilizarse como una herramienta de cobertura para limitar el riesgo tanto de acciones como de opciones de negociación. De hecho, las opciones de acciones se pueden utilizar para cubrir completamente el riesgo a la baja en las acciones a través de estrategias como la protección Put. Diferencias entre Acciones Stock Options - Conclusión El propósito de este tutorial es esbozar las principales diferencias entre las acciones y las opciones sobre acciones en términos de lo que realmente son y cómo diferentes operaciones de valores y comercio de opciones son. Se recomienda que ahora vaya a nuestro tutorial de opciones sobre acciones para un estudio en profundidad.