Cartera Media Móvil

¿Qué romper el promedio de 50 días realmente significa CHAPEL HILL, NC (MarketWatch) ¿Los mercados se rompen a finales de la semana pasada por debajo de su media móvil de 50 días significa que la tendencia intermedia es ahora hacia abajo Muchos inversores orientados técnicamente piensa que lo hace, Una de las razones por las que el mercado cayó el viernes pasado. Pero no estoy tan seguro de que romper la media móvil de 50 días tiene la importancia que los técnicos están dando a ella. De hecho, un análisis cuidadoso de la bolsa de valores en las últimas décadas no encuentra que el mercado tuvo un desempeño apreciablemente mejor cuando estaba por encima de la media móvil de 50 días que cuando está por debajo. Tome el período desde principios de 2000, justo en la parte superior de la burbuja de Internet. Desde entonces hemos tenido dos mercados negativos severos, lo que significa que el período intermedio es precisamente el tipo en el que un sistema de mercado como el promedio móvil de 50 días debería ser capaz de mostrar sus cosas. Ganancias de Apple en el primer trimestre Un vistazo a las decepcionantes ganancias del primer trimestre de Apple. Y, sin embargo, no ha añadido valor desde entonces. Considere una cartera hipotética que cambió entre un fondo de índices de acciones totales y billetes del Tesoro de 90 días cada vez que el índice SampP 500 cruzó por encima o por debajo de su media móvil de 50 días. Desde principios de 2000, esta cartera hipotética produjo una rentabilidad anualizada de 0,2 puntos porcentuales por debajo de una estrategia simple de compra y retención. Nótese que estos rendimientos toman en cuenta los dividendos que la cartera ganaría mientras se invirtieran en el mercado de valores y los intereses devengados por los T-bills cuando la cartera estaba fuera del mercado. Esencialmente, sin embargo, estos rendimientos no tienen en cuenta los costos de transacción. Si los hubiera incluido en mis cálculos, entonces la cartera de media móvil habría quedado rezagada por un buy-and-hold aún mayor. En otras palabras, incluso sin costos de transacción, esta cartera de 50 días de promedio móvil se quedó por detrás del mercado desde el año 2000. Sin duda, el promedio móvil de 50 días no ha sido siempre este indicador pobre de un mercado. Pero hay que retroceder varias décadas antes de encontrar un período en el que vencer a una estrategia de compra y retención. En la década de los noventa, por ejemplo, la estrategia de media móvil de 50 días se quedó en una estrategia de compra y retención por un margen aún mayor. 50 días de media móvil de la cartera Comprar la explotación de amplificador Copyright copy2016 MarketWatch, Inc. Todos los derechos reservados. Intraday Datos proporcionados por SIX Financial Information y sujetos a los términos de uso. Datos históricos y actuales al final del día proporcionados por SIX Financial Information. Datos intradía retrasados ​​por necesidades de intercambio. SampP / Dow Jones Indices (SM) de Dow Jones amp Company, Inc. Todas las cotizaciones son en tiempo de intercambio local. Datos de última venta en tiempo real proporcionados por NASDAQ. Más información sobre los símbolos negociados de NASDAQ y su estado financiero actual. Los datos intradía retrasaron 15 minutos para el Nasdaq, y 20 minutos para otros intercambios. SampP / Dow Jones Indices (SM) de Dow Jones amp Company, Inc. Los datos intradiarios de SEHK son proporcionados por SIX Financial Information y tienen un retraso de al menos 60 minutos. Todas las cotizaciones son en tiempo de intercambio local. Stocks Columnas Autores Temas No se han encontrado resultados Ultimas NoticiasMaking Sense of Moving Averages - 86172 views Por Jonas Elmerraji 18/10/11 - 19:30 EDT BALTIMORE (Stockpickr) - En el mundo del análisis técnico, la media móvil, o MA, bien puede ser el indicador más popular por ahí. Pero con demasiada frecuencia, los técnicos nacientes del mercado sólo tienen una comprensión pasajera del mensaje que las líneas añadidas en sus cartas técnicas les están diciendo. Hoy, estaban echando un vistazo a cómo funcionan las medias móviles - y cómo pueden señalar los oficios en el mundo real. Más de Stockpickr Los promedios móviles son apenas relegados al mundo del comercio. De hecho, es una herramienta estadística común que se utiliza para interpretar conjuntos de datos de series de tiempo grandes haciendo puntos de datos fragmentados relacionados con el conjunto matemáticamente, moviendo promedios son suavizar las operaciones que incluso los valores atípicos estadísticos y dar una imagen más clara sobre el conjunto de datos que se está mirando. Lo que significa esencialmente es que las medias móviles pueden tomar un elemento potencialmente volátil como un precio de las acciones, y dar a los inversores un gráfico que es mucho más indicativo del movimiento de las poblaciones en general. MA corte a través del ruido del mercado. Para decirlo simplemente, el promedio móvil es sólo un promedio móvil que es, es el precio promedio de una acción durante un número dado de días. Cada día, los datos más recientes se añaden a la media móvil y los datos de los últimos días disminuyen. Moving Average Weighting Woes Pero los técnicos pronto descubrieron una falla importante en este simple promedio móvil (SMA): ponderación. Después de todo, los datos de precios de casi un año atrás (en el caso de la siempre popular media móvil de 200 días) no eran tan relevantes para el mercado de hoy como el precio de ayer, pero ambos tenían un impacto igual sobre el valor de la media móvil. Para remediar eso, la media móvil exponencial, o EMA, se convirtió en una alternativa popular. A diferencia de la media móvil simple, donde los precios de cada día tuvo el mismo impacto, la EMA se calcula de tal manera que cada significación de días disminuye exponencialmente. Mientras que otros esquemas de ponderación existen, la SMA y EMA son de lejos el más popular en uso por los analistas técnicos de hoy. El período de tiempo de la media móvil es también un elemento crucial. Las alternativas más populares incluyen los promedios móviles de 9 días, 50 días y 200 días (simples o exponenciales, dependiendo de la aplicación, así como la preferencia de los comerciantes). Pero mientras que los promedios móviles diarios, que representan un precio de las acciones durante los X días finales, son comunes, es esencial recordar que las medias móviles se pueden utilizar para cualquier período de tiempo. Así, los comerciantes a más largo plazo pueden encontrar uso en el promedio móvil de 10 meses, mientras que los comerciantes de día pueden tomar señales comerciales de una EMA de 50 minutos. En última instancia, el número correcto de períodos y el tipo de media móvil depende en gran medida del estilo de negociación y el mercado que se negocia (es decir, un promedio móvil que es predictivo para las acciones puede no ser tan útil en los mercados de divisas o futuros). Formas de usar los promedios móviles Hay tres maneras principales que los técnicos del mercado de valores usan promedios móviles: definir tendencias, encontrar niveles de soporte y resistencia y obtener señales comerciales reales. La tendencia es uno de los principios más centrales del análisis técnico. Esencialmente, el hecho de que el mercado se mueva en las tendencias es uno de los principales vehículos por los que los técnicos hacen beneficios comerciales, pero identificar esas tendencias puede ser difícil y subjetivo. Con una media móvil, sin embargo, su corte mucho más y seco. Cuando una media móvil tiene una pendiente positiva, theres una indicación general de una tendencia alcista. Si una media móvil tiene una pendiente negativa, es probable que se produzca una tendencia a la baja. Obviamente, la duración de la media móvil es clave: una SMA de nueve días es mucho menos significativa para un seguidor de tendencias que una SMA de 200 días. Soporte y resistencia son también aplicaciones increíblemente importantes de los promedios móviles, ya que actúan como una especie de techo de precio y techo de precio, respectivamente, para una acción. Como tal, pueden decir a un comerciante donde un retiro podría ser probable que se detenga o donde un rally podría ser probable revertir. No debería sorprender que los promedios móviles sean significativos - porque son el precio promedio de una acción durante un período posterior - son esencialmente el precio medio de la transacción para los inversionistas que compraron o vendieron durante ese período. Dado que los precios de transacciones pasados ​​(como su base de costos, por ejemplo) desempeñan un papel importante en el comportamiento comercial psicológico, los promedios móviles pueden sugerir bolsas de oferta y demanda de acciones. Por supuesto, los promedios móviles están lejos de ser infalibles como indicadores de apoyo y resistencia. Una buena regla general es encontrar un promedio móvil que ha sido un buen indicador de apoyo y resistencia a un stock determinado en el pasado, y luego ponerlo a trabajar en el futuro. Como señal comercial, los promedios móviles han sido históricamente una base efectiva para los sistemas de comercio cuantitativos (ya menudo una manera efectiva de perder dinero para los comerciantes que basaron sus sistemas en pruebas anecdóticas en lugar de rigurosos backtesting). Para los comerciantes técnicos no cuantitativos, los crossovers medios móviles son la señal comercial más común - cuando una media móvil más rápida (un número más bajo de períodos) cruza sobre una media móvil más lenta, una señal de la compra se produce. Cuando el MA más lento cruza por encima del más rápido, se produce una señal de venta. Mientras que su kilometraje puede variar con señales de cruce como este, en mi experiencia theyre mejor utilizado como confirmación de un comercio potencial en lugar de un indicador de compra o venta primaria. La próxima semana, agregue a su repertorio técnico con otra cartilla que le acercará a la implementación de análisis técnico para su cartera. Mientras tanto, ¿tiene una pregunta de análisis técnico ardiente? Obtener respuesta respondiendo a Respuestas de Stockpickr. Jonas Elmerraji, con sede en Baltimore, es el editor y gestor de carteras del Informe sobre las Acciones de Rhino, un asesor de inversiones gratis que Volvió 15 en 2008. Es un contribuidor a los salones financieros numerosos, incluyendo Forbes e Investopedia, y ha sido ofrecido en Investors Business Daily, en Consumers Digest y en MSNBC. Moving estrategia de reversión media para la selección en línea de la lista Bin Li a. , Steven C. H. Hoi b. . , Doyen Sahoo b. , Zhi-Yong Liu c. Una Facultad de Ciencias Económicas y de Gestión, Universidad de Wuhan, Wuhan 430072, PR China b Escuela de Sistemas de Información, Singapur Management University, 178902, Singapur c Instituto de Automatización, Academia China de Ciencias, Beijing 100080, PR China Recibido 17 de diciembre de 2012, La selección de la cartera en línea, un problema fundamental en las finanzas computacionales, ha atraído un interés creciente de las comunidades de inteligencia artificial y aprendizaje de máquinas en los últimos años. La evidencia empírica muestra que las existencias de precios altos y bajos son temporales y los precios de las acciones probablemente seguirán el fenómeno de la reversión media. Mientras que las estrategias existentes de reversión de la media se muestran para lograr un buen desempeño empírico en muchos conjuntos de datos reales, a menudo hacen que el período único período de reversión de la media, que no siempre está satisfecho, dando lugar a un rendimiento deficiente en ciertos conjuntos de datos reales. Para superar esta limitación, este artículo propone una reversión de la media del período múltiple. O llamada ldquoMoving Average Reversionrdquo (MAR), y una nueva estrategia de selección de cartera en línea llamada ldquoOn-Line Moving Average Reversionrdquo (OLMAR), que explora MAR a través de técnicas de aprendizaje en línea eficientes y escalables. De nuestros resultados empíricos en los mercados reales, encontramos que OLMAR puede superar los inconvenientes de los algoritmos existentes de reversión media y lograr resultados significativamente mejores, especialmente en los conjuntos de datos donde los algoritmos existentes de reversión media fallaron. Además de su desempeño empírico superior, OLMAR también funciona extremadamente rápido, además de apoyar su aplicación práctica a una amplia gama de aplicaciones. Finalmente, hemos hecho que todos los conjuntos de datos y códigos fuente de este trabajo estén disponibles públicamente en el sitio web de nuestro proyecto: OLPS. stevenhoi. org/. Palabras clave Selección de la cartera Estudio en línea Reversión media Reversión media móvil La versión corta de este trabajo 42 apareció en la 29ª Conferencia Internacional sobre Aprendizaje Automático (ICML 2012). Copyright copy 2015 Elsevier B. V. Todos los derechos reservados. Las cookies son utilizadas por este sitio. Para obtener más información, visite la página de cookies. Copyright 2016 Elsevier B. V. o sus licenciantes o contribuyentes. ScienceDirect es una marca registrada de Elsevier B. V.